国信证券-金融工程日报：沪指缩量收涨，煤炭、培育钻石午后爆发-251020
市场表现：今日(20251020)大部分指数处于上涨状态，规模指数中中证2000指数表现较好，板块指数中创业板指表现较好，风格指数中沪深300成长指数表现较好。https://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】通信、煤炭、电新、机械、石油石化行业表现较好，有色金属、农林牧渔、银行、食品饮料、钢铁行业表现较差。https://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）培育钻石、超硬材料、光模块(CPO)、锂电电解液、广电系等概念表现较好，黄金精选、黄金珠宝、珠宝、铅锌矿、稀土等概念表现较差。
市场情绪：今日市场情绪较为高涨，收盘时有95只股票涨停，有6只股票跌停。昨日涨停股票今日高开高走，收盘收益为2.90%，昨日跌停股票今日收盘收益为-0.83%。今日封板率76%，较前日提升14%，连板率30%，较前日提升5%。
市场资金流向：截至20251017两融余额为24294亿元，其中融资余额24128亿元，融券余额166亿元。两融余额占流通市值比重为2.6%，两融交易占市场成交额比重为10.2%。
折溢价：20251017当日ETF溢价较多的是科创信息技术ETF，ETF折价较多的是工程机械ETF。近半年以来大宗交易日均成交金额达到18亿元，20251017当日大宗交易成交金额为13亿元，近半年以来平均折价率6.13%，当日折价率为4.73%。近一年以来上证50、沪深300、中证500、中证1000股指期货主力合约的年化贴水率中位数分别为0.05%、2.89%、10.33%、12.84%，当日上证50股指期货主力合约年化贴水率为0.85%，处于近一年来41%分位点，当日沪深300股指期货主力合约年化贴水率为3.93%，处于近一年来37%分位点；当日中证500股指期货主力合约年化贴水率为12.89%，处于近一年来35%分位点；当日中证1000股指期货主力合约年化贴水率为14.13%，处于近一年来40%分位点。
机构关注与龙虎榜：近一周内调研机构较多的股票是帝科股份、九洲药业、爱朋医疗、民士达、能辉科技、仕佳光子、航宇科技、雅葆轩等，帝科股份被108家机构调研。20251020披露龙虎榜数据中，机构专用席位净流入前十的股票是创新医疗、四方达、海通发展、博盈特焊、远大控股、海科新源、三联锻造、善水科技、飞沃科技、亿田智能等，机构专用席位净流出前十的股票是赤峰黄金、湖南白银、宝鼎科技、上实发展、萃华珠宝、蓝丰生化、万润科技、德力股份、长江能科、建发致新等。陆股通净流入前十的股票是赤峰黄金、郑州煤电、宝泰隆、大洋电机、平潭发展、海通发展、亿田智能、上实发展、万润科技、青山纸业、大名城、陕西黑猫、百川能源、宝鼎科技等，陆股通净流出前十的股票是白银有色、山东墨龙、西部黄金、湖南白银、经纬辉开等。
风险提示：市场环境变动风险；本报告基于历史客观数据统计，不构成投资建议。
